根據最新的市場報告，2026 年全球 AI 相關支出預計將達到驚人的 2.5 兆美元。這個數字如果不具象化，很難感受到它的衝擊力。簡單來說，這相當於好幾個國家的 GDP 總和，也預示著 股市 中的資金磁吸效應將會持續。
1. 硬體先行，軟體跟上
我們已經看到了 NVIDIA 等硬體巨頭的狂歡，但在這 2.5 兆美元的支出中，軟體與服務的佔比正在快速拉升。如果是我的話，我現在會開始把目光從單純的「賣鏟子的人」（晶片股），轉向「用鏟子挖到金礦的人」（應用端軟體股）。這也是為什麼近期 美股 SaaS 板塊開始有復甦跡象的原因。
2. 印度角色的崛起
另一個值得注意的趨勢是印度正試圖成為「全球南方的 AI 連接器」。隨著地緣政治的複雜化，印度在供應鏈中的地位越來越重要。對於有在操作 複委託 的朋友，印度股市（SENSEX / NIFTY）或許是配置中不可忽視的一環。
3. 泡沫還是實質？
很多人擔心這是泡沫，但我認為這是基礎建設週期。就像當年的網際網路一樣，雖然會有公司倒閉，但留下來的基礎建設將改變世界。對於 投資 來說，我會避開那些只有 PPT 沒有營收的公司，專注於已經有實質 AI 營收貢獻的企業。
投資有風險 請自行獨立思考 本文章僅為個人心得摘要 不涉及投資建議 也無任何買賣利益往來